流動比率=流動資產÷流動負債

流動比率是衡量短期債務清償能力最常用的比率,是衡量企業短期風險的指標。

　　從該指標的計算可見：流動比率越高，說明資產的流動性越大，短期償債能力越強。不過，由於各行業的經營性質不同，對資產的流動性的要求也不同。

例如,商業零售企業所需的流動資產,往往要高於製造企業,因為前者需要在存貨方面投入較大的資金。

另外,企業的經營和理財方式也影響流動比率。

　　一般認為流動比率不宜過高也不宜過低,應維持在2:1左右,因而也稱之為2與1比率。過高的流動比率,說明企業有較多的資金滯留在流動資產上未加以更好的運用,如出現存貨超儲積壓,存在大量應收賬款,擁有過分充裕的現金等,資金周轉可能減慢從而影響其獲利能力。有時,儘管企業現金流量出現紅字,但是企業可能仍然擁有一個較高的流動比率。^[1]

　　需要記住的一點是，流動比率法對現金收、付的時間不作考慮。例如，一個公司今天沒有一張應付賬單，但是明天卻有一大疊應付賬單，同時它還擁有大量存貨（部分流動資產），這些存貨要經過長期才能售出，這個公司表現出來很好的流動比率，但事實上它的資產流動性卻並不強。